Column

Kom er maar in, Rick Engelkes!

15 maart 2018 Leestijd ± 2 minuten 535 views

Als je vroeger een huis kocht, hoefde je letterlijk geen cent mee te brengen. Ook de kosten die bij de aankoop kwamen kijken, zoals notaris- en afsluitkosten, financierde je gewoon mee in de hypotheek. Het hypotheekbedrag mocht in veel gevallen 125% van de executiewaarde van de woning zijn. De aankoopkosten waren ook nog aftrekbaar voor de inkomstenbelasting. Maar toen viel Lehman Brothers om, stortte de huizenmarkt in en werden veel mensen geconfronteerd met een woning die minder waard was dan de hypotheek die erop rustte.

Dat nooit meer, vond de Nederlandse politiek. Het maximale hypotheekbedrag, de zogenoemde loan to value-limiet (LTV) moest omlaag en wel naar 100 procent. De Commissie Wijffels en het IMF pleitten zelfs voor een verlaging van de limiet naar 80 procent. Dat zou het probleem oplossen.
Interessant in dit kader is de studie die DNB in 2015 deed naar de effecten van een stapsgewijze verlaging van de LTV-limieten naar 90 procent. Uit dit onderzoek blijkt dat deze verlaging louter voordelen heeft. Een lage LTV-limiet vergroot bijvoorbeeld de schokbestendigheid van me name de starters op de woningmarkt, het zorgt voor minder volatiele huizenprijzen en het beperkt het kredietrisico van de Nederlandse banken.

Kortom, wie een huis wil kopen moet nu en in de toekomst steeds meer eigen geld meenemen. Dat betekent dus flink sparen en dan pas naar de makelaar. Starters moeten wat langer bij papa en mama blijven wonen, misschien wel tot hun dertigste. Je kunt natuurlijk ook eerst gaan huren. Het is dan wel de vraag hoeveel je kunt sparen met de enorm hoge huurprijzen van nu.
Of is er nog een andere manier? Natuurlijk is deze er: financier de aankoopkosten met consumptief krediet. Ja, waarom niet? Het gaat weer goed met de economie, de werkloosheid daalt, een consumptieve lening is dus zo afgesloten. Kom er maar in, Rick Engelkes

Uit onderzoek van de AFM blijkt dat 12 procent van de consumenten het hypotheekbedrag verlaagt door een consumptief krediet af te sluiten. De toezichthouder is terecht niet blij met deze ontwikkeling. Wat is ook alweer het doel van de verlaging van de LTV? ‘Een verdere daling [van de loan to value, red] is vanuit het oogpunt van de consumentenbescherming, maar ook voor een meer gezonde bankbalans, op termijn wenselijk’, zo is te lezen in de Kabinetsvisie Nederlandse Bankensector, uit augustus 2013. Ah, consumentenbescherming. We snappen het.

Menno Luiten
Menno Luiten